Atšķirība starp “EE” un “I” obligācijām

'EE' vs 'I' obligācijas

Izmantojot Valsts kases departamentu, investoriem ir pieejamas daudzas ieguldījumu alternatīvas, starp kurām ir I sērijas obligācijas un salīdzinoši labāk zināmās EE sērijas obligācijas. Akciju tirgus neparedzamības un nenoteiktības periodi, redzot, ka daudzi investori meklē drošākas un konservatīvākas alternatīvas saviem ieguldījumiem. Procentu likmju izmaiņas bieži atspoguļosies lielākajā daļā obligāciju ienesīgumā, jo peļņa parasti ir pakļauta lielām nepastāvībām..

'I' obligācijas sāka emitēt Valsts kases departaments 1998. gadā. Vairākos veidos “I” obligācijas ir diezgan līdzīgas pazīstamākajām “EE” obligācijām, taču starp tām ir būtiskas atšķirības.

EE papīra papīra obligācijas emitē federālā valdība ar atlaidi 50% no to nominālvērtības un emitē 50, 75, 100, 200, 500, 1000, 5000 un 10000 dolāru nominālvērtībā. Pēc nominālvērtības klients parasti var iztērēt līdz USD 60 000 kalendārajā gadā papīra EE obligācijām. Elektroniskās EE obligācijas tika ieviestas 2003. gada maijā, un tās netiek emitētas ar atlaidi, bet drīzāk tiek emitētas tikai pēc nominālvērtības. Katru gadu klients elektroniskajām EE obligācijām var iztērēt līdz 30 000 dolāru. Divreiz gadā obligācijām tiek piemērota procentu likme, ko nosaka, aprēķinot 90% no piecu gadu valsts iekšējā aizņēmuma vērtspapīru vidējā rādītāja pusgadā, kā rezultātā obligāciju dzīves laikā mainās procentu likme. Kaut arī uzkrātie procenti tiek pievienoti obligācijas vērtībai katru mēnesi, faktiskā apvienošana tiek veikta divreiz gadā. Jaunās likmes Valsts kases departaments paziņo katru 1. maiju un 1. novembri, un, tiklīdz tas notiek, tas attiecas uz visām emitētajām obligācijām nākamā sešu mēnešu turēšanas periodā..

'I' obligācijas federālā valdība izdod tādās pašās nominālās kā EE obligācijas, taču atšķirībā no EE obligācijām I obligācijas tiek emitētas pēc nominālvērtības. Klients kalendārā gada laikā var iegādāties līdz 60 000 dolāru, tas ir, 30 000 papīra formātā un 30 000 elektroniski. I obligācijas procentu likme ir fiksētas un mainīgas likmes kombinācija. Fiksēto likmi federālā valdība nosaka katru 1. maiju un 1. novembri, un tā tiks piemērota visām obligācijām, kas emitētas sešu mēnešu laikā. Dotai obligācijai sākotnējā fiksētā likme nemainīsies, bet tiks piemērota visā obligācijas darbības laikā. Mainīgo procentu likmi nosaka valdība, izmantojot patēriņa cenu indeksu visiem pilsētas patērētājiem (PCI-U), un to piemēro katram pusgada procentu periodam..

Kopsavilkums
1. EE obligācijas tiek emitētas ar atlaidi (50%) no to nominālvērtības, savukārt I obligācijas tiek piedāvātas ar nominālvērtību.
2. EE obligācijām ir tikai atšķirīga procentu likme, savukārt I obligācijām ir gan fiksētas, gan mainīgas procentu likmes.